في الأسابيع والأشهر الأخيرة ، بدأ المستثمرون تدريجياً في تحويل ظهورهم على أسهم الدفاع والفضاء التقليدي مثل Raytheon (RTX) ، و Boeing (BA) ، و Lockheed Martin (LMT) لصالح شركات الدفاع الأحدث التي تركز على التكنولوجيا. يتبع ذلك الاتجاهات في الإنفاق الحكومي ، وقد استفاد بشكل كبير من بالاندير (PLTR).
وصفه “ميسي أوف ذكاء الذكاء الاصطناعى” من قبل محلل ويدبوش الشهير دان إيفز ، وكان بالانتير حبيبي الاستثمار في التجزئة.
في أقل من خمس سنوات بقليل ، أنتجت أسهم الشركة عائدات ماموث تزيد عن 1600 ٪ ، مع الضعف بالفعل أكثر من الضعف هذا العام.
تأسست Palanir في عام 2003 ، وهي شركة برمجيات تقوم بإنشاء منصات بيانات متقدمة لمساعدة المؤسسات على اتخاذ قرارات أفضل وأسرع باستخدام تكامل البيانات والذكاء الاصطناعي والتعلم الآلي. إنه يساعد الحكومات والشركات على دمج مجموعات البيانات الشاسعة الفوضوية من مصادر مختلفة ، وتصور البيانات وتحليلها في الوقت الفعلي ، واستخدام AI/ML لجعل التنبؤات ، والاكتشاف ، والتوصية بالإجراءات.
تقدر قيمتها حاليًا بقيمة السوق البالغة 365.5 مليار دولار ، من المقرر أن يبلغ Palantir عن نتائج Q2 2025 في 4 أغسطس. إذن ، هل يجب أن تكون جزءًا من محفظتك؟ أعتقد ذلك ، ولهذا السبب.
منذ تغطيتي الأخيرة على Palantir ، ارتفع السهم بنسبة 19 ٪. إليك ما يدفع السهم إلى الأعلى:
لعبت منصة الذكاء الاصطناعي في Palantir دورًا مهمًا في التوسع التجاري الأخير للشركة. أساسي في هذه الاستراتيجية هو نموذج Bootcamp ، الذي يسمح للعملاء المحتملين باختبار النظام الأساسي دون الحاجة إلى خبرة فنية متقدمة.
اعتبارًا من Q1 2024 ، أكملت 915 منظمة واحدة من هذه المعسكرات مع جزء كبير من الانتقال إلى نشر الإنتاج ، مما يتجاوز معايير تبني الصناعة. من المعقول أن نفترض أن كمية مماثلة من المنظمات قد أكملت المعسكرات التعليمية منذ ذلك الحين.
يظل الجزء الحكومي أيضًا مفتاحًا لبالانتير. حقق تعديل العقد بقيمة 795 مليون دولار من الجيش الأمريكي لنظام Maven الذكي أول اتفاقية Palantir لهذا المقياس. وتشارك الشركة أيضًا في وضع نفسها للبرامج الإستراتيجية على المدى الطويل ، بما في ذلك نظام الدفاع الصاروخي “القبة الذهبية” المقترح.
وعلى الجانب التجاري ، أعلنت Palantir مؤخرًا عن شراكة مع الشركة النووية لإنشاء نظام تشغيل نووي (NOS). يهدف إلى مواجهة التحديات النظامية في البنية التحتية النووية الجديدة ، بما في ذلك تجاوزات التكاليف والتأخير في الجدول. تشمل الاتفاقيات الحديثة الأخرى العمل مع Fedrigoni ، وهي شركة مصنعة للورق الإيطالية ، وغدًا.
ومع ذلك ، يستمر السهم في التداول في التقييمات التي أسفرت عن بعض المحللين للتشكيك في آفاق الشركة العاجلة. يتم تداول السهم بنسبة تسعير الأسعار إلى الأمام أعلى من 400X ونسبة البيع الأسعار البالغة 127x ، وكلاهما أعلى بكثير من الوسطاء في القطاع. وعلى الرغم من أن الشركة أحرزت تقدمًا كبيرًا لتنويع أعمالها في القطاع التجاري ، إلا أنها لا تزال تعتمد بشدة على حكومة الولايات المتحدة.
مع استعدادنا لتحليل نتائج Q2 ، دعنا نلخص Q1.
بلغت إيرادات الربع 884 مليون دولار ، بزيادة 39 ٪ عن العام السابق. كان النمو مدفوعًا بشكل أساسي بعملياتها الأمريكية ، حيث بلغت إيراداتها التجارية الأمريكية 255 مليون دولار (+71 ٪ على أساس سنوي) وإيرادات الحكومة الأمريكية بلغت 373 مليون دولار (+45 ٪ على أساس سنوي). ارتفعت الأرباح إلى 0.13 دولار للسهم الواحد من 0.08 دولار للسهم الواحد في فترة العام الماضي.
كما شهدت مقاييس التشغيل الرئيسية مثل عدد العملاء ( +39 ٪ على أساس سنوي) ، وقيمة العقد التجاري الأمريكي (810 مليون دولار ، +183 ٪ على أساس سنوي) نموًا كبيرًا منذ الفترة التي تستمر العام. بشكل عام ، حصل Palantir على 139 صفقة لا يقل عن مليون دولار ، و 51 صفقة لا تقل عن 5 ملايين دولار ، و 31 صفقة لا تقل عن 10 ملايين دولار في الربع الأول من عام 2025.
نما التدفق النقدي من العمليات أيضًا في علامة صحية بلغت 139.4 ٪ على أساس سنوي إلى 310 مليون دولار حيث تضاعف التدفق النقدي الحر المعدل إلى 370 مليون دولار.
بالنسبة لـ Q2 2025 ، تتوقع Palantir أن تكون الإيرادات في حدود 934 مليار دولار إلى 938 مليون دولار. بشكل عام ، يتوقع المحللون أن يبلغ Palantir عن ربحية السهم بقيمة 0.08 دولار ، بزيادة قدرها 166.7 ٪ عن العام السابق.
بشكل عام ، عزا المحللون تصنيف “Hold” للسهم ، بسعر مستهدف متوسط قدره 107.23 دولار ، والذي تم تجاوزه بالفعل. في الواقع ، فإن السعر المستهدف المرتفع البالغ 160 دولارًا يتماشى أيضًا مع سعره الحالي. من بين 20 محللًا يغطيون الأسهم ، يتمتع ثلاثة بتصنيف “شراء قوي” ، و 13 لديهم تصنيف “تعليق” ، والآخر لديه تصنيف “بيع معتدل” ، وثلاثة لديهم تصنيف “بيع قوي”.
في تاريخ النشر ، لم يكن لدى Pathikrit Bose مواقف (إما بشكل مباشر أو غير مباشر) في أي من الأوراق المالية المذكورة في هذه المقالة. جميع المعلومات والبيانات في هذه المقالة هي فقط لأغراض إعلامية. تم نشر هذه المقالة في الأصل على barchart.com