ابق على اطلاع بالتحديثات المجانية
ببساطة قم بالتسجيل في تبادل الصناديق المتداولة myFT Digest – يتم تسليمه مباشرة إلى صندوق الوارد الخاص بك.
من المقرر أن تطلق شركة VanEck، وهي مزود الصناديق المتداولة في البورصة ومقرها الولايات المتحدة، أول صندوق متداول في البورصة يشبه صندوق التحوط للأسهم الأسترالية النشطة في أكبر بورصة في أستراليا.
من المقرر إدراج صندوق VanEck Australia Long Short Complex ETF، وهو عبارة عن محفظة أسهم أسترالية نشطة عالية الإدانة وغير مقيدة، في بورصة الأوراق المالية الأسترالية.
سوف يتخذ صندوق الاستثمار المتداول النشط الجديد مراكز تكتيكية طويلة وقصيرة ويهدف إلى التفوق على مؤشر S&P/ASX 200 على المدى المتوسط إلى الطويل، وفقًا للمدير.
وقال فان إيك إن مؤسسة التدريب الأوروبية ستتبنى إطارًا إداريًا نشطًا لتحليل الآلاف من نقاط البيانات في الوقت الفعلي لتحديد الأوراق المالية التي يحتمل أن تنتج عائدًا زائدًا وتلك التي من المرجح أن يكون أداؤها ضعيفًا.
يأتي إطلاق صندوق VanEck Australia Long Short Complex ETF في الوقت الذي يتجه فيه مقدمو صناديق الاستثمار المتداولة العالمية إلى استراتيجيات صناديق التحوط لمحاولة تحقيق عوائد أعلى وجذب المستثمرين من خلال صناديق الاستثمار المتداولة النشطة الجديدة.
في وقت سابق من هذا الشهر، تقدمت شركة بلاك روك بطلب إلى الهيئة التنظيمية الأمريكية لإطلاق صندوق استثمار متداول يركز على العقود الآجلة المدارة، وهي استراتيجية أخرى غالبا ما تستخدم من قبل صناديق التحوط الكمية التي تتخذ مراكز طويلة وقصيرة في العقود الآجلة المرتبطة بالأسهم والسندات والسلع والعملات.
وقال أريان نيرون، الرئيس التنفيذي والعضو المنتدب لشركة VanEck في آسيا والمحيط الهادئ، إن سوق الأسهم الأسترالية “مليئة بأوجه القصور التي يمكن استغلالها”.
“إنها شديدة التركيز ومكتظة وتفتقر إلى هيمنة “العامل” المستمرة.”
وأضاف: “مع إثبات الأسلوب والقطاع وحجم الريادة على أنها شديدة الخصوصية، فقد أتاح هذا فرصة لاستغلال أوجه القصور في السوق من خلال نهج نشط للغاية في عام 2025 وما بعده”.
وقال نيرون إن “تقلبات السوق والتشتت على مستوى القطاع كانت أكثر وضوحا من أي وقت مضى” في العام الماضي، حيث أثر تغير توقعات النمو العالمي والتوترات الجيوسياسية وبيئة أسعار الفائدة المتطورة على الأداء.
وقال نيرون: “من المتوقع أن يستمر هذا التقلب حتى عام 2025″، مضيفًا أن “تناوب الأنماط وفجوات التقييم توفر فرصًا قصيرة الأجل في السوق الأسترالية تتطلب القدرة على التكيف التي لا تدعمها الصناديق النشطة التقليدية ولكنها ستكمل بيتا الأساسية والصناديق الذكية”. يقترب بيتا “.
شهدت صناعة صناديق الاستثمار المتداولة في أستراليا مضاعفة صافي التدفقات في عام 2024، حيث ارتفعت إلى 30.8 مليار دولار أسترالي (19.1 مليار دولار أمريكي) من 15 مليار دولار أسترالي في عام 2023، وفقًا لمراجعة Betashares Australia ETF.
كانت شركة Vanguard أكبر المستفيدين من اتجاه النمو المستمر، حيث حصلت على 9.5 مليار دولار أسترالي من صافي الأموال الجديدة في العام الماضي، وهو ما يمثل حوالي 31 في المائة من إجمالي تدفقات الصناعة.
*Ignites Asia هي خدمة إخبارية تنشرها FT Specialist للمحترفين العاملين في مجال إدارة الأصول. التجارب والاشتراكات متاحة في ignitesasia.com.