افتح ملخص المحرر مجانًا
رولا خلف، محررة الفايننشال تايمز، تختار قصصها المفضلة في هذه النشرة الأسبوعية.
قام بنك إنجلترا بتأجيل بدء قواعد رأس المال الجديدة للبنوك البريطانية لمدة عام بينما ينتظر ليرى كيف ستنفذ إدارة ترامب القادمة اتفاقية بازل العالمية في الولايات المتحدة.
يؤكد إعلان هيئة التنظيم الحصيفة في بنك إنجلترا يوم الجمعة أنها ستؤجل بدء نظام رأس المال الأكثر صرامة في المملكة المتحدة حتى يناير 2027، على كيف يراقب المنظمون في جميع أنحاء العالم بتوتر لمعرفة التأثير الذي سيحدثه دونالد ترامب على التنظيم المالي.
ويأتي ذلك أيضًا في الوقت الذي يتعرض فيه المنظمون في المملكة المتحدة لضغوط من الحكومة لتخفيف القواعد التي قد تقيد النمو.
تم وضع نظام بازل 3 لأول مرة قبل أكثر من عقد من الزمان لزيادة كمية الأسهم المتاحة لاستيعاب الضغوط في البنوك وتجنب تكرار عمليات الإنقاذ الحكومية التي أعقبت الأزمة المالية في عام 2008.
وقالت هيئة تنظيم المخاطر العام الماضي إنها تقوم بتعديل ما يسمى بقواعد بازل 3.1 لتقليل رأس المال الإضافي المطلوب للبنوك البريطانية وتأخير التنفيذ حتى يناير 2026. وكانت قد أرجأت في السابق تاريخ بدء نظام رأس المال الجديد لمدة ستة أشهر في عام 2020. 2023.
لقد قام بنك الاحتياطي الفيدرالي الأمريكي بالفعل بتخفيف خططه لتطبيق ما يسمى قواعد بازل النهائية على البنوك الأمريكية بعد ضغوط شديدة من قبل القطاع. ومن المتوقع أن يتم تخفيف اللوائح بشكل أكبر أو حتى التخلي عنها في ظل إدارة ترامب.
وقالت هيئة تحليل المخاطر في بيان لها: “نظرًا لعدم اليقين الحالي بشأن توقيت تنفيذ معايير بازل 3.1 في الولايات المتحدة، ومع الأخذ في الاعتبار اعتبارات القدرة التنافسية والنمو، قررت هيئة تحليل المخاطر، بعد التشاور مع وزارة الخزانة البريطانية، مواصلة التأجيل”. تنفيذ القواعد.”
ارتفعت أسهم البنوك البريطانية عند الفتح صباح الجمعة، مع ارتفاع باركليز بنسبة 1.7 في المائة، وسهم لويدز بنسبة 1.2 في المائة، وسهم NatWest بنسبة 1 في المائة.
وتعكس هذه الخطوة الضغوط المتزايدة من حكومة المملكة المتحدة على المنظمين لإيجاد سبل لتخفيف عبء البيروقراطية في دفعة لدعم النمو الاقتصادي البريطاني والقدرة التنافسية. قال رئيس الوزراء السير كير ستارمر للمستثمرين الدوليين العام الماضي إنه “سيمزق البيروقراطية التي تمنع الاستثمار” في المملكة المتحدة.
تجتمع المستشارة راشيل ريفز مع رؤساء العديد من الهيئات التنظيمية الرئيسية في المملكة المتحدة هذا الشهر، بما في ذلك الرئيس التنفيذي لـ PRA سام وودز، للدعوة إلى تغييرات في القواعد من شأنها تعزيز النمو في الاقتصاد البريطاني الراكد.
وقال وودز أمام لجنة بمجلس اللوردات الأسبوع الماضي إن قانون مخاطر المخاطر يعتزم تخفيف عبء التنظيم من خلال السماح لشركات التأمين بالحصول على إذن بأثر رجعي لاستثماراتها، بدلا من إجبارها على السؤال مسبقا. وقال إنها تهدف أيضًا إلى خفض متطلبات تقديم التقارير للبنوك هذا العام، بعد أن خفضتها بالفعل بمقدار الثلث بالنسبة لشركات التأمين.
قالت هيئة تحليل المخاطر يوم الجمعة إنها أوقفت مؤقتًا خططها لبدء جمع البيانات حول احتياطيات رأس المال الإضافية التي تحددها لكل بنك، والمعروفة باسم متطلبات الركيزة 2، والتي كان من المقرر الانتهاء منها بحلول نهاية مارس.
لكن تأخير المملكة المتحدة لمدة عام واحد لبدء تطبيق قواعد بازل الأكثر صرامة لرأس المال لن يغير نقطة النهاية النهائية عندما تدخل حيز التنفيذ بالكامل. وقالت هيئة التخطيط العمرانية إنه سيتم ضغط الفترة الانتقالية للحفاظ على تاريخ التنفيذ النهائي في يناير 2030.
وتأتي خطوة المملكة المتحدة في أعقاب قرار الاتحاد الأوروبي العام الماضي بالمضي قدمًا في تقديم بعض قواعد بازل هذا الشهر، مع تأجيل الجزء من الحزمة الذي يغطي دفاتر التداول للبنوك الاستثمارية لمدة عام آخر.
احتفل رؤساء البنوك الأمريكية في العام الماضي بعد أن خفض بنك الاحتياطي الفيدرالي الزيادة المقررة في متطلبات رأس المال للقطاع إلى النصف إلى 9 في المائة، وبعد ذلك لم يتمكن من الحصول على الموافقة اللازمة من الهيئات التنظيمية الأخرى حتى على هذا.
قال مايكل بار، الذي أشرف على مقترحات بازل لنهاية اللعبة بصفته نائب رئيس الإشراف في بنك الاحتياطي الفيدرالي، هذا الشهر إنه سيتنحى عن منصبه بينما يظل محافظًا، مما يفتح الباب أمام تعيين مسؤول أكثر ملاءمة للأعمال التجارية في عهد ترامب.